La fama de este legendario corredor de autos de 39 años le ha permitido acceder a las principales firmas de inversión del mundo. Ahora apuesta a que ese acceso puede ser rentable para los europeos adinerados que buscan una forma de entrar en Silicon Valley.
Nico Rosberg solía recorrer las estrechas calles de Montecarlo a 320 kilómetros por hora, pero cualquiera con pulso podría sentir que se le acelera el corazón al intentar acercarse a una leyenda del capital riesgo como el socio cofundador de Floodgate, Mike Maples Jr., en una conferencia de negocios. Y con cientos de admiradores rodeando a Maples en esta cumbre en Nueva York el mes pasado, incluso una palabra fugaz podría haber parecido imposible.
Sin embargo, Rosberg, de 39 años, tiene una estrategia para romper el hielo bastante efectiva precisamente en este tipo de situaciones.
“Normalmente soy muy humilde, pero tengo que usar la introducción de dos segundos para diferenciarme”, dice. “Así que me acerqué a él y le dije: ‘Hola, soy el campeón mundial de Fórmula 1, Nico’”.
De hecho, ese día consiguió unos minutos con Maples, lo que no es la primera vez que Rosberg, que pasó 11 temporadas compitiendo para los equipos Williams y Mercedes, ha aprovechado su éxito en la parrilla de la F1 para ganarse el cariño de una audiencia completamente nueva de fundadores e inversores. Desde que reclamó su última bandera a cuadros en 2016, Rosberg, nacido en Alemania, ha estado ocupado renovándose como empresario, creando más de 30 empresas y fundando algunas propias. Ahora, con una red que se extiende desde Silicon Valley hasta Europa Occidental, el ex piloto de carreras se pone al volante de su proyecto más ambicioso hasta el momento: gestionar un fondo.
En abril, su firma Rosberg Ventures, con sede en Mónaco, anunció la creación de un “fondo de fondos”, que reúne capital y lo invierte principalmente a través de otras firmas de capital riesgo, en lugar de invertir directamente en empresas emergentes. Rosberg ahora le dice en exclusiva a Forbes que ha asegurado 100 millones de dólares en activos bajo administración, que incluyen al menos 5 millones de dólares de su propio dinero. El objetivo, dice, es indexar las principales firmas de capital riesgo de Estados Unidos porque “tiene mucho sentido dar tu dinero a las mejores del mundo”.
Es una estrategia inteligente. Un estudio de 2014 de la empresa de servicios financieros Wealthfront concluyó que el 95% de los rendimientos obtenidos en la industria del capital de riesgo estadounidense fueron generados por las 20 empresas más importantes , una cifra que, según el autor del informe, Andy Rachleff, sigue siendo válida.
Pero esos resultados también han hecho que firmas líderes como Andreessen Horowitz, Kleiner Perkins y Thrive Capital sean tan deseables que tienen que rechazar a inversores ansiosos. Y ese ecosistema competitivo es parte del discurso de Rosberg: para sus clientes (en su mayoría familias de altísimo patrimonio neto de Alemania e Italia que no están conectadas con Silicon Valley), puede aprovechar sus conexiones para ofrecerles algo que no pueden encontrar en su país.
“Se convierte en una clase de acceso en lugar de una clase de activos porque todos los retornos son captados por estas pocas firmas líderes”, dice Rosberg. “Los ganadores siguen ganando”.
Ese tipo de dominio dinástico es un concepto familiar para Rosberg, aunque en un ámbito muy diferente. Como miembro del equipo de Fórmula 1 Mercedes-AMG Petronas, ayudó a conseguir tres campeonatos de constructores consecutivos, el comienzo de una racha sin precedentes de ocho títulos bajo el mando del multimillonario propietario y director del equipo Toto Wolff . Pero en 2016, después de superar a su compañero de equipo Lewis Hamilton por el título de pilotos, Rosberg sorprendió al mundo de las carreras y abruptamente se retiró a los 31 años.
Rápidamente cambió su enfoque hacia la inversión ángel y se unió a una tendencia en la que los deportistas estrella se convierten en verdaderos empresarios, no solo patrocinadores. Por ejemplo, el delantero de Los Angeles Lakers LeBron James, que cofundó la empresa de desarrollo y producción de entretenimiento SpringHill, se convirtió en el primer deportista en activo con un patrimonio neto de 1.000 millones de dólares en 2022, y el miembro del Salón de la Fama del Fútbol Americano Profesional Joe Montana y la leyenda del tenis Serena Williams han encontrado el éxito en el capital de riesgo. Y Rosberg tenía dinero para poner a trabajar después de acumular casi 80 millones de dólares en ganancias antes de impuestos en su carrera gracias a su salario de F1 y a sus bonificaciones por rendimiento, según las estimaciones de Forbes .
“Como deportista o celebridad, en general, consigues acceso”, afirma un socio de una importante empresa de capital de riesgo de Silicon Valley en la que Rosberg es inversor. “Consigues ese tipo de acceso porque la gente quiere conocerte, quiere conectar contigo… Si eres capaz de ponerte en contacto con las mejores empresas y puedes aportar valor y tener una asignación para invertir, es algo obvio”.
Los vínculos de Rosberg con la Fórmula 1 le dieron su primera oportunidad poco después de dejar el deporte. Mercedes-Benz, el fabricante de automóviles que posee un tercio del equipo de carreras, estaba invirtiendo en la startup de infraestructura para vehículos eléctricos ChargePoint y lo invitó a participar. Firmó un cheque de cinco cifras y salió después de que la empresa saliera a bolsa en 2021. Rosberg se niega a compartir exactamente cuánto ganó en el acuerdo, pero dice que fue “mucho más de lo que había invertido”.
A partir de ahí, su cartera no hizo más que crecer, abarcando una amplia gama de sectores, como el de los coches compartidos (Vay) y la inteligencia artificial (Codeium), a un precio medio de 50.000 dólares por acción. Compró una participación, en la startup de pagos digitales Ivy, tras escribir una serie de correos electrónicos no solicitados. “Pensé: ‘Vale, respeto el esfuerzo, reunámonos’”, afirma el cofundador de Ivy, Ferdinand Dabitz.
Y aunque los balances no son necesariamente su área de especialización, Rosberg ha encontrado otras formas de agregar valor, como presentar a Dabitz a un CEO de transporte europeo, un posible cliente de Ivy League.
A través de oportunidades de coinversión, contactos en frío y presentaciones por parte de los fundadores, Rosberg comenzó a cimentar su reputación en el espacio de capital de riesgo. La serie de telerrealidad Drive To Survive de Netflix , que ayudó a la Fórmula 1 a alcanzar un nuevo nivel de popularidad en los EE. UU., tampoco le hizo daño. Aun así, Rosberg se enfrentó a una serie de rechazos cuando intentó invertir su efectivo en fondos de primera línea. En su quinto intento fallido, Andreessen Horowitz le ofreció algunos consejos, sugiriendo que se acercara a las empresas con cheques más grandes y una forma clara de destacar.
Así que Rosberg, que nació en Alemania y se crió en Mónaco, decidió reunir capital y volvió a mirar al otro lado del Atlántico. El mercado de capital de riesgo europeo es mucho menos maduro y, hasta ahora, en 2024 solo ha recaudado alrededor de un tercio de los 140.000 millones de dólares de su homólogo estadounidense, según Crunchbase. “Realmente no tienes el equivalente a Silicon Valley o incluso a Nueva York”, dice Nigel Morris , socio gerente de la empresa de capital de riesgo de tecnología financiera QED Investors y un destacado empresario inglés que aún no ha trabajado con Rosberg. Morris agrega que la región está rezagada en cuanto a vitalidad del mercado o en la calidad y el ritmo de las transacciones, y que los inversores deben lidiar con diferencias regulatorias y culturales de un país a otro.
Rosberg, que tuvo la ventaja de hacerse un nombre por ser hijo del ex campeón de Fórmula 1 Keke Rosberg y aumentó su fama con una participación de varias temporadas en el programa alemán hermano de Shark Tank , Die Höhle der Löwen (La guarida del león), encontró su camino hacia las familias detrás de las empresas alemanas de mediana y gran capitalización. También conectó con inversores en Italia, donde tiene una gran base de seguidores. Y tenía una propuesta única para venderles: acceso.
“Si no se invierte en los mejores fondos de riesgo, la cartera promedio arrojará rendimientos poco satisfactorios”, afirma un miembro de una importante familia industrial alemana que ha invertido con Rosberg. “Hay mucha gente en el sector que va por ahí prometiendo lo que pueden lograr, pero Nico está cumpliendo”.
Con una red de inversores europeos a su disposición, Rosberg tenía un fondo de capital en gran parte sin explotar para atraer la atención de los grandes fondos. Silenciosamente recaudó 22 millones de dólares a finales de 2022 y, cuando el calendario cambió, comprometió la totalidad de ese dinero a una sola empresa de primer nivel (no quiso decir cuál). Eso condujo directamente al fondo de fondos, que en abril se propuso recaudar 75 millones de dólares y terminó con una sobredemanda de 78 millones de dólares, de unos 25 inversores. Se desplegará por completo en dos años, aunque Rosberg vuelve a negarse a compartir exactamente qué empresas lo harán.
Evaluar el rendimiento del fondo llevará mucho más tiempo. Está funcionando en un ciclo de 10 años, con la posibilidad de añadir extensiones de tres años, imitando el funcionamiento de los fondos subyacentes. Los mejores de la industria han promediado históricamente un rendimiento anual del 25%, pero en el futuro, dice Rosberg, hay un consenso de que esa marca puede ser un poco peor en general, o “ligeramente más comprimida”, en sus palabras. Planea crear un nuevo fondo de fondos cada dos años para mantenerse activo a medida que las principales empresas ofrecen nuevas oportunidades.
Mientras ese dinero se gestiona en otros ámbitos, Rosberg no se quedará de brazos cruzados. Organiza eventos en las carreras de Fórmula 1 con regularidad y fomenta nuevas relaciones en su red. De hecho, ayudó a negociar una asociación de reparto de ingresos entre la empresa tecnológica alemana SAP y la startup de automatización de cumplimiento normativo SecJur.
“Nos conectamos”, dice Rosberg. “Eso es lo que hacemos”.