MinHacienda lanzó una oferta de bonos globales por US$5.200 millones, con vencimientos en 2032, 2037 y 2056. Los rendimientos indicativos superan el 7%, aunque las condiciones definitivas de la colocación aún están por conocerse.
Colombia lanzó este lunes una oferta de bonos globales en dólares por US$5.200 millones, con vencimientos en 2032, 2037 y 2056, según informó Reuters con base en información de IFR, un servicio especializado de LSEG. La operación se produce en medio de mayores presiones fiscales y necesidades de financiación del país.
La operación fue registrada ante la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC). Los títulos serán ofrecidos a inversionistas internacionales a través de BBVA Securities, Itaú BBA y J.P. Morgan.
Según Bloomberg, los rendimientos indicativos iniciales de los bonos se sitúan alrededor del 7,35% para los títulos con vencimiento en 2032, del 7,9% para los de 2037 y del 8,45% para los de 2056. Estas tasas son referencias preliminares y podrán variar durante el proceso de colocación, cuyo monto y condiciones definitivas aún no se conocen.
La nueva operación se produce nueve meses después de que Colombia realizara, en enero pasado, la mayor emisión de bonos globales de su historia, por US$4.950 millones, con vencimientos en 2029, 2031 y 2033. Aquella colocación alcanzó un cupón promedio ponderado del 5,93% y recibió órdenes de compra por cerca de US$23.200 millones.
El regreso al mercado internacional ocurre después de que el Gobierno realizara dos operaciones de reperfilamiento de deuda interna, una por $19 billones y otra por $10,3 billones, con el propósito de modificar el calendario de vencimientos y aliviar las presiones de pago de los próximos años.
La operación también coincide con la preparación del Presupuesto General de la Nación de 2027, aprobado por $634,9 billones, y con las discusiones sobre la sostenibilidad de la deuda pública y la necesidad de reducir el déficit fiscal.
Según los documentos de la emisión, los nuevos bonos constituirán obligaciones directas de la República, respaldadas por su capacidad crediticia. Colombia podrá redimirlos anticipadamente, bajo las condiciones previstas en el prospecto, y solicitará su admisión a negociación en los mercados de Luxemburgo y Londres.
El monto definitivo de la emisión y las condiciones finales de financiación serán determinantes para establecer el costo que asumirá el país y evaluar el resultado de su regreso a los mercados globales.
Reportado por Narciso De la Hoz G.